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基于STAR-GARCH模型中美汇率的波动性研究
标题：基于STAR-GARCH模型的中美汇率波动性研究
摘要：
本论文旨在利用STAR-GARCH模型来研究中美汇率的波动性。为了实现这一目标，首先对STAR-GARCH模型的理论基础进行介绍，然后通过实证分析中美汇率的波动性，并比较不同阶段的结果。研究结果表明，在STAR-GARCH模型中，市场风险和非市场风险对汇率波动性具有显著影响，并且波动性在不同阶段表现出明显的差异。最后，论文对研究结果进行了讨论，并提出了一些政策建议。
关键词：STAR-GARCH模型，中美汇率，波动性，市场风险，非市场风险
1.引言
中美两国是全球最大的经济体，汇率波动对两国间的贸易和投资产生重要影响。因此，研究中美汇率的波动性具有重要的实证意义和政策指导意义。STAR-GARCH模型作为一个常用的计量经济学模型，可以很好地描述金融时间序列的非线性和波动性。
2.STAR-GARCH模型的理论基础
2.1GARCH模型
2.2STAR模型
2.3STAR-GARCH模型
3.数据及方法
3.1数据源
3.2模型设定
3.3实证方法
4.实证结果
4.1市场风险对中美汇率波动性的影响
4.2非市场风险对中美汇率波动性的影响
4.3不同阶段的波动性差异
5.讨论与政策建议
5.1讨论
5.2政策建议
6.结论
参考文献
在第1部分引言中，可以简要说明中美经济体的重要性以及研究中美汇率波动性的意义。在第2部分中，首先介绍GARCH模型的基本原理，然后介绍STAR模型和STAR-GARCH模型的构建方法。在第3部分，详细说明数据源和模型设定，并介绍实证方法。在第4部分，通过实证结果展示市场风险和非市场风险对中美汇率波动性的影响，并比较不同阶段的波动性结果。在第5部分，讨论实证结果的意义，并提出一些建议。最后，在第6部分给出结论。
通过以上的论文结构和论题设定，可以对基于STAR-GARCH模型的中美汇率波动性进行研究，并得出相关的结论和政策建议。完成这篇论文需要进行大量的数据分析和模型拟合，以及对实证结果的解读和讨论。希望这篇论文能够为中美汇率波动性的研究提供一定的参考和启示。